Kinesiska elbilstillverkare drabbas av nya EU-tullar

28 minuter sedanAv João da Silva, affärsreporterGetty ImagesMG-ägaren SAIC är en av biltillverkarna som drabbats hårdast av de nya tullarna EU har höjt tullarna på kinesiska elfordon när Bryssel vidtar åtgärder för att skydda blockets bilindustri. De nya tullarna på enskilda tillverkare varierar från 17,4 % till 37,6 %, vilket är utöver en tull på 10 % som redan var på plats för alla elbilar som importeras från Kina. Detta kan höja priset på elbilar i hela EU, vilket gör dem mindre överkomliga för europeiska konsumenter. Flytten är också ett stort slag för Peking, som redan befinner sig i ett handelskrig med Washington. EU är den största utomeuropeiska marknaden för Kinas elbilsindustri och landet räknar med högteknologiska produkter för att återuppliva sin sjunkande ekonomi. EU-tjänstemän säger att denna importökning förstärktes av ”orättvis subventionering”, vilket gjorde det möjligt för Kinatillverkade elbilar att säljas till mycket lägre priser än de som produceras i blocket.Kina har förnekat denna upprepade anklagelse från USA och EU: Peking subventionerar överproduktion för att översvämma västerländska marknader med billig import. De nya avgifterna träder i kraft på fredagen men är för närvarande provisorisk medan utredningen om kinesiskt statligt stöd till landets elbilstillverkare fortsätter. Så vilka är de potentiella vinnarna och förlorarna i denna handelskonflikt? Det är inte bara kinesiska märken som påverkas av flytten. Västerländska företag som tillverkar bilar i Kina har också blivit föremål för granskning av Bryssel. Genom att införa tullar säger Bryssel att man försöker korrigera vad man ser som en snedvriden marknad. EU:s beslut kan tyckas tamt jämfört med en nyligen genomförd amerikansk åtgärd att höja sina totala tullar till 100 %, men det kan bli mycket mer följdriktigt. Kinesiska elbilar är en relativt sällsynt syn på amerikanska vägar men mycket vanligare i EU. Antalet elbilar som säljs av kinesiska märken i hela EU steg från bara 0,4 % av den totala elbilsmarknaden 2019 till nästan 8 % förra året, enligt siffror från den inflytelserika Bryssel-baserade gröna gruppen Transport and Environment (T&E).Patryk Krupcala, en arkitekt från Polen, som räknar med att ta leverans av en helt ny Kina-tillverkad MG4 om två veckor sa till BBC: ”Jag har valt en MG4 eftersom det är ganska billigt, det är en riktigt snabb bil och det är en bakhjulsdriven bil som min tidigare bil som var BMW E46.” T&E projekterar företag som BYD och Shanghai Automotive Industry Corporation (SAIC), den kinesiska ägaren till den tidigare brittiska varumärke MG, skulle kunna nå en marknadsandel på 20 % år 2027. Men inte alla kinesiska elbilar kommer att drabbas lika av de nya tullarna. Vinnare och förlorare De beräknades utifrån uppskattningar av hur mycket statligt stöd varje företag fick, medan företag som samarbetade med sonden såg att de tullar de drabbades av skars. Baserat på dessa kriterier har Europeiska kommissionen fastställt individuella avgifter för tre kinesiska elbilsmärken – SAIC, BYD och Geely. SAIC har drabbats av den högsta nya taxan på 37,6 %. Statsägda SAIC är den kinesiska partnern till Volkswagen och General Motors. Det äger också MG, som tillverkar en av de mest sålda elbilarna i Europa, MG4.”Priset för att inte samarbeta är ett hårt slag för SAIC, som får 15,4 % av sina globala intäkter från elbilsförsäljning i Europa”, säger Rhodium Group, ett oberoende forskningsföretag. För Mr Krupcala, som köpte sin MG4 innan tullarna slog in, spelar EU:s drag ingen större roll: ”Jag bryr mig inte om tullarna. Jag har en trevlig bil med sju års garanti ”För Kinas största elbilstillverkare, BYD, är det en annan historia, eftersom den står inför en extra tull på 17,4 % på de fordon som den skickar från Kina till EU. Det är den lägsta ökningen och en som enligt forskning från den holländska banken ING kommer att ”ge biltillverkaren en fördel på den europeiska marknaden”. Luís Filipe Costa, chef för försäkringsbranschen från Portugal, som precis har köpt ett BYD-sigill, säger priset. var en av de avgörande faktorerna när han valde sin nya bil. Men han tillade att även om EU-kommissionens nya tariffer redan hade funnits skulle han fortfarande ha gått med BYD eftersom ”andra märken också skulle påverkas”. Den portugisiske verkställande direktören Luís Filipe Costa valde en BYD Seal framför västerländska varumärken Geely, som äger Sveriges Volvo, kommer att få en tilläggstull på 19,9%. Enligt spanska banken BBVA kommer företaget ”fortfarande att exportera till EU lönsamt” men ”dess vinster kommer att minska avsevärt. ”Andra företag, inklusive europeiska biltillverkare som driver fabriker i Kina eller genom samriskföretag, kommer också att behöva betala mer för att få in elbilar till EU. De som anses ha samarbetat med undersökningen kommer att få en extra tull på 20,8 %, medan de EU-utredare anser att icke-samarbetsvilliga kommer att betala den högre taxan på 37,6%. USA-baserade Tesla, som är den största exportören av elfordon från Kina till Europa, har bett om en individuellt beräknad taxa som EU-tjänstemän har sagt kommer att fastställas till kl. slutet av undersökningen. Ändå har företaget lagt ut ett meddelande på några av sina europeiska webbplatser om att priserna för dess Shanghai-tillverkade Model 3 kan öka på grund av de nya tarifferna. Förra året köpte affärsmannen Lars Koopmann, som bor i motorindustrins kraftverk som är Tyskland, en Kinatillverkad Tesla Model Y. Koopmann säger att han särskilt gillade bilens högteknologiska funktioner, som den stora pekskärmen.” också en stor faktor som skiljer den från tyska premiummärken,” säger Koopmann. ”Om tullarna hade funnits, skulle de alltid ha påverkat mitt beslut.” Lokalisera produktion Medan vissa Kina-baserade exportörer kommer att ha det bättre än andra, är det tydligt från EU-kommissionens planer att alla kommer att stå inför högre kostnader när frakt till Europa. Den hårdaste drabbade ”kommer att vara SAIC-märken som MG… såväl som joint ventures mellan utländska och kinesiska företag i Kina, som ofta har snävare vinstmarginaler på de bilar de exporterar till Europa”, säger Rhodium. De största förmånstagarna av avgifterna är europeiska baserade tillverkare med begränsad exponering mot Kina, såsom Renault.” lättar på trycket på lokala tillverkare. Det finns också ett annat resultat av flytten – några stora kinesiska elbilsföretag planerar att bygga produktionskapacitet i EU, vilket kan hjälpa till att skydda dem från de nya skyldigheterna. Arbetet med BYD:s första europeiska fabrik är på god väg i Ungern och produktionen förväntas börja där i slutet av nästa år. Den kinesiska biltillverkaren Chery har nyligen tecknat ett joint venture-avtal med ett spanskt företag som kommer att se de två företagen tillverka elbilar och andra typer av bilar i Barcelona. Och SAIC är ute efter att säkra en plats för sin första fabrik i Europa.”Det är en väl utformad plan för att uppmuntra företag att flytta sina investeringar till EU, istället för att förlita sig på export från Kina”, säger Bill Russo, från Shanghai-baserade konsultgruppen Automobility.”Det faktum att vissa företag beskattas högre än andra är en signal om att de kommer att höja eller sänka straffavgiften beroende på i vilken grad företaget har åtagit sig att investera i EU.” Den kinesiska regeringen satsade på elbilar tidigt. Enligt Center for Strategic and International Studies pumpades mellan 2009 och 2023 mer än 230 miljarder dollar (181 miljarder pund) av statligt stöd in i branschen. Som ett resultat har dess elbilsindustri blivit världsledande. International Energy Agency säger Kina stod för mer än 60 % av världens försäljning av nya elbilar förra året. Medan den stora majoriteten av elbilar som tillverkas i Kina säljs på hemmaplan, har utomeuropeiska marknader, och särskilt Europa, blivit allt viktigare.”Export är det lönsamma segmentet.” sade Rhodiums senioranalytiker, Gregor Sebastian.”EU-tullarna kommer att skada Kinas elbilsindustri eftersom denna export hjälper till att återvinna förluster från Kinas inhemska priskrig.” Samtidigt kämpar världens näst största ekonomi för att skaka av sig en ekonomisk nedgång i spåren av pandemi och en pågående fastighetskris. Inför lägre inhemsk konsumtion och investeringsnivåer försöker Kina ”exportera sig ut” ur lågkonjunkturen, säger Alicia Garcia-Herrero, chefekonom för Asien och Stillahavsområdet på investeringsbanken Natixis.Och Beijing satsar ännu en stor satsning på elbilar genom att göra branschen till en av sina ”nya tre” tillväxtdrivkrafter – en statlig plan för att återuppliva ekonomin som också är beroende av export av batterier och förnybar energi. Men med stora marknader som USA, EU och andra som inför tullar och andra hinder, det ser ut som att Kinas senaste chansning kan fördjupa handelsspänningarna med några av dess största handelspartner.